Несмотря на замедление темпов прироста страховых взносов, рынок страхования жизни остается и на 2016 год драйвером роста всего российского страхового рынкаРынок страхования жизни в России

по оценкам, проведенным рейтинговое агентство RAEX (Эксперт РА) в конце 2015 года, несмотря на замедление темпов прироста страховых взносов, остается и на 2016 год драйвером роста всего российского страхового рынка.

Резюме RAEX (Эксперт РА) исследований рынка страхования жизни в России

Вывод 1: Рост рынка страхования жизни

Как показали указанные исследования, в 1 полугодии 2015 года рынок страхования жизни вырос на 12,5% (прирост составил +2,1% в целом по рынку страхования).

В условиях замедления кредитования населения крупнейший сегмент страхования жизни - рынок страхования заемщиков кредитов - сократился на 20,2%.

Активное продвижение страховщиками программ страхования жизни в качестве дополнительного инструмента диверсификации личных финансовых вложений, как инструмента сохранения и даже в ряде случаев приумножения денег, способствовало резкому росту инвестиционного страхования жизни (+57,6%), что позволило страховой отрасли поддержать высокие темпы прироста страховых взносов.

При этом страхование жизни за счет юридических лиц сокращается. В условиях экономической нестабильности предприятия сокращают свои социальные расходы.

В ближайшие 2 года (2016 – 2017 годы) рынок страхования жизни будет расти за счет взносов, полученных преимущественно от физических лиц.

В 2015 году, по прогнозам RAEX (Эксперт РА), темпы прироста взносов по страхованию жизни составили 6-11%, а объем рынка страхования жизни достиг 115-120 млрд. рублей.

Хотя и на рынке страхования жизни негативные тенденции в финансово-экономическом состоянии страны также отразились. Так в 1 полугодии 2015 года темпы прироста взносов на страхование жизни замедлились и составили 12,5%.

Для сравнения:  в 1 полугодии 2014 года прирост взносов на страхование жизни составлял 30,2%, а  в 1 полугодии 2013 года - 65,5%.

Несмотря на замедление темпов прироста страховых взносов, сегмент страхования жизни растет заметно быстрее страхового рынка в целом (+2,1% за 1 полугодие 2015 года по сравнению с 1 полугодием 2014 года). В результате, как видно из приведенного графика, доля страхования жизни в совокупных страховых взносах выросла и достигла 10,3% по итогам 1 полугодия 2015 года.

Лидером рынка страхования жизни, как и годом ранее, стало ООО СК «Сбербанк страхование жизни».

Вывод 2: Рынок страхования жизни растет в значительной степени  за счет быстрого развития накопительного и инвестиционного страхования.

В условиях сокращения прошлого драйвера страхового рынка – сегмента страхования заемщиков кредитов - рынок страхования жизни вырос за счет быстрого развития накопительного и инвестиционного страхования жизни.

Замедление кредитования населения привело к сокращению рынка страхования заемщиков. За 6 месяцев 2015 года страховщики жизни собрали 16,6 млрд. рублей по этому виду страхования, что было на 20,2% ниже, чем годом ранее.

При этом активное продвижение страховщиками накопительных и инвестиционных программ страхования жизни в качестве дополнительного инструмента диверсификации личных финансовых вложений наряду, с банковскими инструментами и ПИФами, способствовало резкому росту соответствующих сегментов страхования жизни.

Объем смешанного страхования жизни в 1 полугодии 2015 года достиг 17 млрд рублей (+23,2% к значению 1 полугодия 2014 года), а объем инвестиционного страхования жизни вырос до 18,6 млрд рублей (+57,6%).

Вывод 3: Предприятия сокращают расходы на социальные программы, в том числе за счет сокращения программ накопительного и пенсионного страхования. 

Объемы рынка страхования жизни за счет юридических лиц заметно сокращаются второй год подряд. Значение показателя за 1 полугодие 2015 года составило минус 33%, а за 1 полугодие 2015 года - минус 22%.

Значительное влияние на изменение данного показателя оказало также падение страховых взносов по коллективным договорам страхования заемщиков с банками. В 1 полугодии 2015 года продолжилось сокращение темпов прироста страховых взносов по чистому страхованию жизни, полученных от физических лиц, до 16% (37% годом ранее).

Замедление темпов прироста страховых взносов связано с замедлением кредитного страхования. При этом высокие темпы прироста страховых взносов по накопительному и инвестиционному страхованию, продвигаемого напрямую физическим лицам (в основном через банки), позволило поддержать темпы прироста страховых взносов на уровне заметно выше среднего значения по рынку страхования.

Структура рынка страхования жизни по сегментам

Прошлый драйвер рынка страхования жизни – сегмент страхования заемщиков кредитов – в 1 полугодии 2015 года начал сокращаться.

За 6 месяцев 2015 года страховщики жизни собрали 16,6 млрд рублей по страхованию заемщиков, что было на 20,2% ниже, чем годом ранее. Несмотря на падение одного из крупнейших сегментов рынка страхования жизни, совокупный объем рынка страхования жизни вырос за счет быстрого роста сегментов накопительного и инвестиционного страхования жизни.

Объем смешанного страхования жизни в 1 полугодии 2015 года достиг 17 млрд рублей (+23,2% к значению 1 полугодия 2014 года), а объем инвестиционного страхования жизни вырос до 18,6 млрд рублей (+57,6%).

Таблица 1. Структура рынка страхования жизни

Сегмент страхования жизни Взносы за 6 мес. 2015 года, млрд. рублей Темпы прироста взносов 1пг 2015/ 1пг 2014, % Абсолютный прирост взносов, млрд. рублей
Страхование заемщиков 16.6 -20.2 -4.2
Смешанное страхование жизни (дожитие + нетрудоспособность или смерть в период действия полиса) 17.0 23.2 3.2
Страхованию ренты / аннуитетное страхование / пенсионное страхование 1.2 20.0 0.2
Инвестиционные страховые продукты страхования жизни 18.6 57.6 6.8
Источник: RAEX (Эксперт РА)


В результате смены драйвера рынка страхования жизни, его структура значительно изменилась в 1 полугодии 2015 года. Доля сегмента страхования заемщиков сократилась с 44 до 31% совокупных взносов, доля смешанного страхования жизни выросла с 29 до 32%, доля инвестиционных страховых продуктов – увеличилась на 10 п.п. до 35%.

Столь сильное изменение структуры рынка страхования жизни связано напрямую с процессами, происходящими в российской экономике. Замедление кредитования населения привело к сокращению рынка страхования заемщиков кредитов.

При этом активное продвижение страховщиками накопительных и инвестиционных программ страхования жизни в качестве дополнительного инструмента диверсификации личных финансовых вложений (наряду с банковскими инструментами и ПИФами) способствовало резкому росту соответствующих сегментов страхования жизни.

Таким образом, рынок страхования жизни стал менее зависим от банковского сектора, объемов выдаваемых кредитов.

Структура рынка страхования жизни заемщиков кредитов

Структура страховых взносов по страхованию жизни заемщиков кредитов претерпела значительные изменения. Вслед за ростом портфеля ипотечных кредитов (1пг 2015/1пг 2014: +19%) заметно выросли взносы по ипотечному страхованию жизни (на 7 п.п., до 9% от совокупных взносов по страхованию заемщиков за 6 месяцев 2015 года).

Сокращение темпов прироста потребительского кредитования привело к сокращению доли страхования жизни заемщиков потребительских кредитов в совокупных взносах по страхованию заемщиков с 73% за 6 мес. 2014 года до 55% за 6 месяцев 2015 года.

Структура рынка смешанного страхования жизни

Структура страховых взносов по смешанному страхованию жизни заметно изменилась за последний год. Доля страховых взносов по страхованию жизни на срок от 10 лет выросла на 4 п.п., до 40%, доля страховых взносов по страхованию жизни на срок от 5 до 10 лет сократилась на 11 п.п., до 23%.

Доля страховых взносов по страхованию жизни на срок от 2 до 5 лет выросла на 8 п.п. до 32%. Увеличение доли страховых взносов по страхованию жизни на срок от 2 до 5 лет и сокращение доли страховых взносов по страхованию жизни на срок от 5 до 10 лет во многом связано с большой долей пятилетних договоров, которые ранее многие страховые компании относили к страхованию жизни на срок от 5 до 10 лет.

Доля страховых взносов по договорам страхования жизни со сроком более 10 лет по-прежнему остается максимальной и составляет 41% (+3 п.п. к значению за 6 месяцев 2014 года).

Структура рынка страхования жизни по источникам страховых взносов

В 1 полугодии 2015 года продолжилось сокращение темпов прироста страховых взносов по страхованию жизни, полученных от физических лиц. Значение показателя составило 16% (37% годом ранее). Замедление темпов прироста страховых взносов связано с замедлением кредитного страхования.

При этом высокие темпы прироста страховых взносов инвестиционного страхования и накопительного страхования жизни, продвигаемого напрямую физическим лицам (в основном через банки), позволили поддержать темпы прироста страховых взносов на уровне заметно выше среднерыночного значения.

Объемы рынка страхования жизни за счет юридических лиц заметно сокращаются второй год подряд. Значение показателя за 1 полугодие 2015 года составило минус 33% (минус 22% в 1 полугодии 2015 года). Сокращение страхования жизни за счет юридических лиц, как уже отмечалось, связано с падением взносов по коллективным договорам страхования жизни заемщиков с банками и сокращением предприятиями расходов на социальные пакеты (за счет программ накопительного и пенсионного страхования жизни).

В результате структура рынка страхования жизни по источникам взносов заметно изменилась. Доля взносов, полученных через юридические лица, сократилась до 4,2% в 1 полугодии 2015 года.

Структура рынка страхования жизни по каналам продаж

Несмотря на замедление рынка страхования жизни заемщиков кредитов, продажи через кредитные организации остаются крупнейшим каналом реализации продуктов по страхованию жизни за счет интенсификации продаж накопительного и инвестиционного страхования жизни посредством банков.

Доля банковского канала продаж за год выросла на 5 п.п. и составила 76% совокупных взносов по страхованию жизни в 1 полугодии 2015 года. Процент продаж через физических лиц сократился до 13% (на 4 п.п.). Продажи через страховые организации увеличились с 1 до 5%, через автосалоны сократились с 2 до 0,2%.

Концентрация рынка страхования жизни

Концентрация на рынке страхования жизни заметно выросла. На долю топ-20 компаний по страхованию жизни приходилось 98,6% взносов за 1 полугодие 2015 года. При этом доля топ-20 компаний на страховом рынке в целом составила 77,1% за аналогичный период.

В 1 полугодии 2015 года лидером рынка страхования жизни, как и годом ранее, была ООО СК "Сбербанк страхование жизни".

С четвертого на второе место к этому времени переместился РОСГОССТРАХ, пятую позицию заняло ООО «Страховая компания «СиВ Лайф», не принимавшее участие в рэнкингах по итогам 1 полугодия 2014 года.

Таблица 2. Топ-20 страховщиков по страхованию жизни, 1 полугодие 2015 года

Место
1пг 2015
Место 1пг 2014 Компания Взносы 1пг 2015, тыс. рублей Взносы, 1пг 2014, тыс. рублей Темпы прироста взносов, % Доля рынка, % Рейтинги надежности RAEX (Эксперт РА) на 22.09.2015
1 1 ООО СК "Сбербанк страхование жизни" 18 496 645 14 093 038 31,2 34,7 A++
2 4 РОСГОССТРАХ 7 600 751 5 093 132 49,2 14,2 A++
3 2 Группа Ренессанс Страхование 5 279 753 5 649 918 -6,6 9,9 A++
4 3 Страховая группа "Альфастрахование" 5 199 920 5 380 224 -3,4 9,7 A++
5 - ООО «Страховая компания «СиВ Лайф» 3 117 679 1 795 241 73,7 5,8 нет
6 6 ООО "СК "Райффайзен Лайф" 1 862 225 1 781 047 4,6 3,5 A++
7 5 АО "МетЛайф" 1 697 516 2 754 028 -38,4 3,2 A++
8 - ЗАО "ВТБ Страхование жизни" 1 652 448 1 820 90693,8 3,1 нет
9 8 Группа Альянс 1 425 970 1 274 663 11,9 2,7 A++
10 9 ООО "ППФ Страхование жизни" 1 314 486 1 244 099 5,7 2,5 A++
11 - ООО СК «Согласие-Вита» 1 031 607 2 301 245 -55,2 1,9 нет
12 - ООО "Открытие страхование жизни" 945 217 485 007 94,9 1,8 нет
13 11 Страховая группа "СОГАЗ" 779 464 474 742 64,2 1,5 A++
14 7 СОСЬЕТЕ ЖЕНЕРАЛЬ СТРАХОВАНИЕ 589 332 1 498 255 -60,7 1,1 нет
15 12 Страхова группа "Чулпан" 465 184 449 266 3,5 0,9 A+
16 13 АО "Страховая компания "Колымская" 234 483 200 210 17,1 0,4 нет
17 14 Группа "ИНГО" 216 716 163 709 32,4 0,4 A++
18 10 Группа страховых компаний "Русский Стандарт" 215 545 899 919 -76,0 0,4 А+
19 15 Страховая компания ЭРГО 178 301 161 728 10,2 0,3 A+
20 17 Страховая группа АСКО 119 324 115 107 3,7 0,2 A

Прогноз рынка страхования жизни на 2016 - 2017 годы

Наибольший рост произойдет в сегменте инвестиционного и накопительного страхования жизни, страхование жизни заемщиков кредитов сократится.

При этом сегмент потенциальных клиентов страхования жизни с инвестиционной и накопительной составляющей достаточно узок. Продвижение сложных страховых продуктов требует больших временных затрат для разъяснения сути таких продуктов – в результате страховой продукт становится рентабельным для страховщика только при высоких минимальных страховых взносах.

В связи с этим, можно ожидать некоторого замедления темпов прироста в сегменте инвестиционного и накопительного страхования жизни в 2016-2017 годах.

Вместе с тем прогнозируемое уменьшение ставок по банковским вкладам и упрощение программ инвестиционного и накопительного страхования жизни создают определенные предпосылки по увеличению продаж в среднесрочной перспективе этого вида страхования гражданам не только с высоким, но и со средним уровнем дохода.

Если у Вас имеются какие-либо вопросы по нарушению Ваших прав, либо Вы попали в затруднительную жизненную ситуацию, то дежурный юрист онлайн готов бесплатно проконсультировать Вас по данному вопросу.

СТРАХОВАНИЕ ЖИЗНИ В ФИНАНСОВОМ ПЛАНИРОВАНИИ

Колесов Г.Б.,
независимый пенсионный консультант,
эксперт по пенсионному и финансовому планированию жизни

kolesovgb.ru