Чтобы не делать ошибок при вложении денег в финансовые инвестиции, нужно уметь правильно оценивать эффективность инвестиций,
то есть перспективы и результаты финансовых операций с различными финансовыми активами.
В этом материале вы познакомитесь с азами финансовой математики, которые необходимо знать начинающему инвестору, чтобы грамотно инвестировать свои деньги в финансовые активы.
Пример оценки доходности финансовых инвестиций
В результате грамотного управления личными финансами вам удалось сэкономить или получить как результат дополнительного дохода от удаленной работы в интернете сумму денег в размере 50 000 рублей.
Встает вопрос, куда можно вложить эту сумму денег, чтобы в результате инвестирования они приносили инвестиционный доход по 3 000 рублей в месяц.
Чтобы понять, насколько реалистична такая инвестиционная задача, следует:
-
во-первых, вычислить, какой инвестиционной доходности соответствует прибыль от инвестиций в размере 3000 рублей в месяц на вложенную сумму денег в 50 000 рублей, и
-
во-вторых, поискать финансовый инструмент, который может обеспечить получение такой инвестиционной доходности от вложения денег.
Инвестиционная доходность от вложения денег
- это отношение полученной прибыли от вложения денег к вложенной сумме денег, выраженное в процентах.
В виде формулы инвестиционную доходность можно записать так:
Доходность = (Прибыль/Затраты) х 100% или
Доходность = ((Доход – Затраты)/ Затраты) х 100%,
где:
Доход – это все деньги, полученные в результате операции инвестирования, то есть это и полученные проценты от инвестирования, и выручка от продажи финансовых активов, и любые другие виды доходов.
Например, если инвестор купили на 50 000 рублей какой либо финансовый актив и затем продал его за 53 000 рублей, то его инвестиционный доход составит 53 000 рублей, а инвестиционная прибыль, соответственно, 3000 рублей (Прибыль = Доход – Затраты = 53 000 рублей – 50 000 рублей = 3 000 рублей).
Затраты – это все деньги, потраченные на покупку финансовых активов, комиссии посредникам, расходы на хранение финансовых активов и любые другие расходы, связанные с инвестированием денег.
В нашем случае вложенные в финансовые активы 50 000 рублей являются Затратами.
Как вы понимаете, целью инвестиций является не вечное владение купленным финансовым активом, а увеличение количества вложенных в инвестиции денег.
Формула инвестиционной доходности вложения денег предполагает, что операция инвестиции завершена и все купленные финансовые активы проданы.
Ожидаемая инвестиционная доходность от вложения инвестором денег в сумме 50 000 рублей составит:
Доходность = (Прибыль/ Затраты) х 100% = (3000 рублей/50000 рублей) х 100% = 6%.
Необходимость пересчитывать все результаты финансовых операций по инвестированию денег в относительные величины (в проценты) возникает из-за того, что суммы инвестиций в разные финансовые активы могут очень сильно отличаться.
Это означает, что сравнивать полученные абсолютные цифры прибыли от вложения денег в различные финансовые активы будет затруднительно.
Однако ограничиться расчетом простой доходности вложения денег для сравнительной оценки эффективности инвестиций можно только в случае, когда сравниваемые инвестиционные варианты одинаковы по срокам вложения денег
Если же сроки финансовых операций по вложению денег отличаются, то нужно обязательно принимать это во внимание. Понятно, что при одних и тех же суммах вложенных в инвестиции денег получить прибыль в размере 3000 рублей за месяц лучше, чем получить такую же прибыль за 3 месяца.
Для сравнения эффективности различных вариантов инвестиций, различающихся не только по суммам вложенных денег, но и по срокам вложения денег, нужно рассчитать инвестиционную доходность за некоторый стандартный срок.
В инвестициях за стандартный срок инвестиций принимают 1 год.
То есть инвестор должен посчитать, сколько процентов инвестиционной доходности он бы получил на свои вложенные в инвестиции деньги в случае, если бы операция инвестирования заняла ровно год.
Например, если инвестор вкладывал деньги на 1 месяц, то за год он мог бы совершить 12 таких инвестиционных операций, а если сделка занимает 2 года, то за год он заработает ровно половину прибыли от инвестиционного проекта.
Чтобы подчеркнуть, что имеется в виду именно доходность инвестиций в пересчете на стандартный годовой срок, говорят не просто о доходности вложения денег, а о годовой доходности инвестирования, которая выражается в процентах годовых.
Пересчитать доходность вложения денег в проценты годовых можно по следующей формуле:
Доходность (%год) = (Доходность/Время) х Год х 100% или
Доходность (%год) = (Прибыль/Затраты) х (Год/Время) х 100%,
где:
Время – это продолжительность инвестиционной операции в днях, месяцах или других единицах.
Год – продолжительность года в тех же единицах, что и Время.
То есть если Время инвестирования подставляется в днях, то и Год должен быть в днях (365 дней), а если Время инвестирования считается в месяцах, то Год будет тоже в месяцах (12 месяцев). Для простоты расчетов часто принимается, что в году 360 дней, а в месяце 30 дней.
Теперь вернемся к нашему исходному вопросу и посчитаем, какую годовую инвестиционную доходность должны давать инвестиции, чтобы приносить ежемесячную прибыль в размере 3000 рублей на вложенные 50 000 рублей:
Доходность (%год) = (Доходность/Время) х Год = (6%/1) х 12 = 72% годовых.
Выбор финансового инструмента
Теперь инвестор может подумать и о том, какие финансовые инструменты при вложении в них денег могут принести прибыль в таком размере - 72% годовых. Очевидно, что банковские депозиты ему не подходят, поскольку их инвестиционная доходность существенно ниже указанной.
Не подойдут инвестору и рынки акций, золота и многие другие, если он хочет действовать в стиле пассивного инвестирования, т.е. «купить и держать». Доходность в 72% годовых можно получить, например, на рынке производных финансовых инструментов или на рынке активных спекуляций с использованием финансового плеча.
Но и то, и другое не подходит начинающему инвестору, поскольку требует большого опыта, серьезных знаний и готовности принимать на себя весьма высокие финансовые риски.
И если вы не считаете себя профессиональным инвестором, то стоит ограничить свои ожидания по инвестиционной доходности от вложения денег более скромными цифрами.
Если у Вас имеются какие-либо вопросы по нарушению Ваших прав, либо Вы попали в затруднительную жизненную ситуацию, то дежурный юрист онлайн готов бесплатно проконсультировать Вас по данному вопросу.
ОСНОВЫ ФИНАНСОВОЙ ГРАМОТНОСТИ
Колесов Г.Б.,
независимый пенсионный консультант,
эксперт по пенсионному и финансовому планированию жизни
kolesovgb.ru